Es un momento de consecuencias
históricas. Para nuestra ventaja como seres humanos, la población
reconoce cada vez más que las “reglas existentes” ya no se cumplen.
Muchos miran hacia atrás y se preguntan: “¿Quién ha dicho la verdad
todos estos años, mientras los gobiernos y los medios de comunicación y
Wall Street sólo han estado mintiendo?” Si los líderes institucionales
continúan ciegos ante la necesidad de un cambio revolucionario, de un
retorno a las medidas de crédito dirigido del “Sistema Americano” y de
permitir que el presidente Trump lleve a cabo su intención de
restablecer las relaciones amistosas con Rusia y China, entonces
debemos movilizar a la ciudadanía para exigir precisamente esa política.
El sistema financiero transatlántico, bajo la égida de la Reserva
Federal de Estados Unidos y de los bancos centrales británico, europeo y
japonés, se hunde en una crisis. La tasa de interés de los certificados
de Tesorería de Estados Unidos han caído tan rápido desde el martes 9
de marzo, que el Banco JPMorgan Bank no consiguió ninguna orden para los
bonos del Tesoro a 30 años, un indicio raro y alarmante. Las tasas de
interés de los bonos corporativos se elevaron mientras tanto, y los
mercados de bonos chatarra de “alto rendimiento” se paralizó. Un informe
de la cadena NBC News del lunes 9 se titulaba “Una docena de años
después de la recesión de 2008, un tipo de deuda diferente amenaza a la
economía mundial”, en referencia a los bonos corporativos como el “nuevo
tipo de deuda”. Las operaciones de préstamo “repo” de un día para otro
de la Reserva Federal a los bancos que operan como agentes de los
certificados de tesorería y los bancos a la sombra, requirieron $113 mil
millones de dólares el lunes por la mañana; el banco de la Reserva
Federal de Nueva York, viendo lo que se venía, había elevado su límite
diario para esas operaciones, de $100 mil millones diarios, a $150 mil
millones.
Los mercados bursátiles de Europa y de Wall Street cayeron otros 7% a
8% más en tanto que el precio del petróleo se desplomó en más del 30%
con relación a los precios del viernes 6 de marzo.
En este momento de crisis, el diario New York Times sacó de nuevo la
propuesta del presidente de la Reserva Federal de Boston, Eric
Rosengren, para que la Reserva empiece a comprar directamente acciones
comunes en la bolsa de valores y diversos títulos valores a los grandes
bancos de Wall Street con el objetivo de sostener los mercados
bursátiles. El título medio timorato del artículo era “Los bonos se
desploman a bajos históricos, lo que lleva a la Reserva a considerar
¿qué más se puede hacer?”
Se tiene que poner fin a todas esas transas. Todos los títulos
valores creados por Wall Street son tóxicos en este ambiente de derrumbe
del mercado. El hecho de que la Reserva Federal ya lo haya hecho antes
cuando menos una vez (en 2007, para forzar la compra de los bancos
insolventes en quiebra Bear Stearns y JPMorgan Chase) no quiere decir
que violan la Ley de la Reserva Federal. La ley le permite comprar a la
Reserva Federal de los grandes bancos, los valores del gobierno o
garantizados por el gobierno, o según la enmienda de Herbert Hoover de
1932, “bajo circunstancias extraordinarias y exigentes”, bonos
corporativos AAA solamente. Pero no acciones comunes. Ni bonos chatarra o
por encima de bonos chatarra, del tipo de papeles que le ofrecen ahora.
Además de que se tendría que “hacer legal”, las compras que propone
Rosengren arruinarían a la propia Reserva. No se puede permitir que
ningún banco central imprima moneda de curso legal de Estados Unidos, y
que pretenda respaldar esa emisión de dinero en papel bursátil tóxico y
bonos corporativos chatarra como si fuera su reserva de capital. El
dólar se hundiría muy por debajo de cualquier nivel justificado por la
relativa fortaleza de la economía de Estados Unidos.
El siguiente paso que pretenden los banqueros que de el gobierno, es lo que ya anunciaron en
la infame reunión de Jackson Hole en agosto
del año pasado: que la Reserva Federal imprimad “dinero fiscal” para el
gasto del gobierno y para darlo a otras instituciones privadas. Esto es
lo que en la jerga banquera le llaman “dinero por helicóptero”. Esto le
agregaría a la inflación galopante un grado de inflación mayor que
arruinaría los ingresos de los hogares y sus ahorros.
La propuesta desesperada de Rosengren más bien señala que esta es la última oportunidad para restaurar la
Ley Glass-Steagall
y salvar la banca comercial, que es la parte vital del sistema
financiero, y dejar que se hunda solo la parte de la banca de inversión
especulativa. Esto es mejor hacerlo antes de que ocurra un crac
desordenado, que las señalas indican está ya en ciernes. La Ley
Glass-Steagall le daría a los fondos de pensión y fondos de retiro un
período de gracia para abandonar los fondos especulativos u operaciones
de banca de inversión en que los han metido, para dirigirlos a
inversiones más seguras y protegidas.
Dejar de lado la Glass-Steagall ahora, significa que muy
probablemente el siguiente paso será, en algún momento, declarar el
feriado bancario para que entren los auditores forenses de la
Corporación Federal de Seguros de los Depósitos, como hace 87 años, en
marzo y abril de 1933, cuando los auditores obligaron a los bancos a
quemar toneladas de esos valores tóxicos.
¿Viviremos el mayor desplome histórico en Wall Street y demás bolsas del mundo?
El mundo se prepara para enfrentar la peor crisis económica de su
historia superando a la ya tristemente recordada crisis del año 1929. En
aquella ocasión, el descalabro al sistema financiero mundial fue del 43
por ciento, pero esto acumulado durante 29 sesiones.
Ahora, llevamos contadas 13, y nos faltan 16 sesiones más para
alcanzar el límite del año 1929. Pero además de ser el séptimo más grave
también es la caída más rápida de la historia. Tanto así que en sólo
trece sesiones los índices bursátiles cayeron un catastrófico 18,5%.
Pero así como se están viendo sucederse los colapsos bursátiles de
manera tan rápida, no dudemos que llegados a las 29 sesiones muy
probablemente se alcanzarán las pérdidas registradas en el año 1929.
De esa crisis apenas si se tiene memoria, es más, ya nadie queda vivo
que haya experimentado aquella crisis —la mayor en la historia de las
bolsas de valores a nivel global. De esta manera, es muy probable que el
desplome de los mercados financieros alcance valores similares a los
registrados durante la Gran Depresión del 29. Incluso aunque esos
niveles no se alcancen en 29 sesiones, sí es muy posible que las
pérdidas acumuladas del mercado bursátil superen el 50 por ciento.
El actual es ya uno de los siete peores colapsos financieros en la
historia para Wall Street. Los mayores cracks bursátiles de la historia
son como sigue:
1. La burbuja de las puntocom del 2000 al 2003 desató una caída del 49 4% en 639 sesiones.
2. La quiebra de Lehman Brothers del 2008 registró unas pérdidas del 44,2% en 117 sesiones.
3. El crack bursátil de 1929 alcanzó unas pérdidas del 42,6 por ciento en 23 sesiones.
4. El lunes negro del año 1987 se saldó con un 28,5 por ciento en cinco sesiones.
5. Cuando Hitler invadió Francia en 1940, el mercado cayó un 25 7% en 22 sesiones.
6. La crisis de deuda en Europa en 2011 se saldó con el 18,3% en 62 sesiones.
7. La crisis sanitaria actual desatada
más no causada por el coronavirus (2019-2020) lleva hasta el momento
pérdidas acumuladas del 18,5% en 13 sesiones.
Recordemos que esta crisis sanitaria mundial apenas comienza. De tal
forma que ya la Organización Mundial de la Salud (OMS) ha lanzado la
alerta de lo que está sucediendo actualmente ya es una pandemia y que
por lo tanto los países deben tomar medidas severas para tratar de
contener la epidemia.
Eso, en otras palabras, quiere decir que la ONU está pidiendo que todos los países alrededor del mundo implementen
protocolos parecidos a los seguidos por China
para cancelar la propagación del virus. Esto implica que los países
declaren cuarentenas masivas en los focos de infección y que inclusive
se llegue al aislamiento total del país tal como ya lo está haciendo
Italia.
Esto
sin duda va a tener un efecto devastador en la economía mundial, y lo
que estamos viendo es apenas el comienzo. Pero, además, debemos de
considerar que ya de por sí los mercados estaban sumamente inflados de
tal manera que el colapso financiero era inevitable. Sólo que esta
pandemia ha venido a acelerar las cosas o quizá sólo ha sido el pretexto
para iniciar el colapso coordinado de los mercados mundiales para así
implementar una nueva economía y un nuevo sistema financiero
internacional.
De esta forma es innegable que el mundo se enfrenta a un nuevo
paradigma y que el dinero tal como lo conocemos al día de hoy cambiará
muy pronto para convertirse sólo en dinero electrónico, dinero basado en
la tecnología del blockchain que si bien sigue siendo dinero
centralizado es muy probable que termine con el dinero fiat y que
termine siendo dinero respaldado por algún activo físico de valor
intrínseco tal como el oro, la plata, el petróleo o el gas.
Este es el caso de China, pues el
cripto-yuan
va a estar respaldado por las enormes reservas de oro del gigante
asiático. Además, también estará respaldado por los contratos de futuros
del petróleo —según se ha sabido— y esto declarado por las mismas
autoridades pertinentes.
Al menos el 80 por ciento de los países del mundo están preparando ya
sus cripto-monedas nacionales. China es el país más avanzado en ese
proceso. Aunque la pandemia del coronavirus retrasó los planes para
introducir el cripto-yuan, pues si no hubiera sido por esta crisis
sanitaria quizás ya el cripto-yuan ya sería toda una realidad; o quizás
estaban esperando llegar a esto para así implementar el nuevo sistema
financiero sin mayor oposición por parte de la población.
Y es ahí donde se llega al terreno de las teorías “conspirativas”, pues para muchos científicos de prestigio internacional (
1,
2,
3,
4)
esta pandemia ha sido creada deliberadamente. Recordemos que la ciudad
china que fue epicentro del brote de esta nueva enfermedad,
hay un laboratorio biológico con clasificación 4, es decir la más alta.
Lo increíble es que China permita que personal extranjero labore en
uno de sus centros científicos más avanzados y de más alta seguridad. En
cuanto a investigación, en el centro de investigación científica de
Wuhan se investigan patógenos virales de la familia del que ahora mismo
está asolando el mundo. Es por eso que los científicos rusos dicen que
el virus salió de ese instituto de investigación y fue liberado por
personal estadounidense o inglés.
Además hay otro factor a considerar, y es que este virus ataca
principalmente a las personas mayores de edad, es decir a los adultos
mayores, pues es sólo a partir de los 38 años de edad el virus se vuelve
verdaderamente mortal porque a las personas menores a esa edad
prácticamente no les hace nada y el nivel de mortandad no rebasa el 0,2
por ciento, mientras que para las personas de más de 70 años el nivel de
mortalidad ya supera el 30 por ciento. En el caso de los niños, el
nivel de mortalidad prácticamente es nulo.
Y es aquí donde salta la sospecha. ¿Rrecuerdan lo que hace unos años
atrás decía la entonces presidenta del Fondo Monetario Internacional y
actualmente presidenta del Banco Central Europeo,
Christine Lagarde?
Ella decía que los adultos mayores vivían demasiado y que eran una
carga muy grande para el erario público y que era necesario resolver ese
problema. Entonces fue cuando sugirió elevar la edad para alcanzar la
pensión, y a partir de ese momento en prácticamente todos los países del
mundo se implementaron reformas al sistema laboral para elevar la edad
en que se jubilan los trabajadores.
Pero por supuesto que eso no fue suficiente para
la élite maltusiana,
y entonces se tuvo que volver a la primera opción, es decir, a
exterminar a los adultos mayores. Y esta enfermedad ha resultado muy
conveniente para lograr ese propósito.
Pero de lo que no hay duda es de que el sistema financiero mundial es un enfermo crónico (
1,
2).
Y esa es la verdadera razón de por qué la presente crisis económica
va a resultar en ser la peor que haya vivido el hombre desde hace muchos
años miles de años. Así tenemos que el Banco Central Europeo ha
reducido las tasas de interés al menos 1,5 por ciento, en tanto que la
Reserva Federal de los EE.UU. las pretende reducir hasta el 0,25% y sin
duda las terminará llevando a terreno negativo también.
Por otro lado, la Reserva Federal ha tenido que recular y desde
septiembre de 2019 está inyectando cantidades multimillonarias de
dólares al sistema bancario estadounidense para salvarlo de la implosión
total.
El gobierno estadounidense está salvando masivamente de la quiebra a
todos los grandes bancos de EE.UU., empezando por el JP Morgan Chase y
el Goldman Sachs. A partir del lunes, la Fed elevó las inyecciones
diarias al sistema de los repos a la fabulosa cantidad de $150,000
millones de dólares.
Actualmente ya van más de 3 de millones de millones de dólares
inyectados al sistema de los repos para salvar a todos los grandes
bancos y grandes empresas de aquel país, empezando por las empresas del
sector petrolero.
Pero, claro, esto es deuda pública y tarde o temprano se tendrán que
pagar las consecuencias, porque en realidad la deuda estadounidense ya
de por sí es impagable —actualmente asciende a más de 33 billones de
dólares (33 trillones en inglés).
Tan solo al mercado de los repos se le han inyectado más de 3
trillones de dólares desde el mes de septiembre pasado. Como dato
adicional, les diré que en la crisis de 2008 sólo se inyectó al mercado
de repos la cantidad de 750 mil millones de dólares, es decir, menos del
20 por ciento de lo que actualmente ya se le ha inyectado. Eso nos da
una clara idea de la magnitud del problema.
La demanda de liquidez vuelve a desbordar a la Fed pese al aumento de las inyecciones.
La Reserva Federal amplió ayer sus inyecciones en el mercado
monetario para hacer frente a las turbulencias del mercado. Ayer se
anunció que se ampliará la oferta de las inyecciones de liquidez, pero
aún así la institución no ha podido darse abasto en la operación a dos
semanas en la que la demanda ha vuelto a duplicar a la oferta.
En concreto, la Reserva Federal de Nueva York ha aceptado $45,000
millones de dólares en ofertas presentadas por los primary dealers en
una operación de acuerdo de recompra repo a 14 días con vencimiento el
24 de marzo.
La demanda se ha disparado hasta los $93 mil millones de dólares
divididos en $64,480 millones en deuda del tesoro, $27,200 millones en
títulos respaldados por hipotecas, y mil millones en títulos de agencia.
En la operación a un día se han inyectado $123,625 millones de
dólares, el total solicitado. Ayer, el banco de la Reserva Federal de
Nueva York se vio obligado a aumentar el límite superior de las
operaciones de repos diarias de $100 mil a $150 mil millones de dólares.
Asimismo anunció que en las operaciones a dos semanas previstas para
el 10 y el 12 de marzo pasarían a tener una oferta de $45 mil millones
de dólares frente a los $20 mil millones anteriores.
Hasta ahora la Fed había ido reduciendo su oferta paulatinamente en
un intento de abandonar por completo el mercado en abril. Pero la
tormenta desatada por el nuevo virus y el hundimiento en el precio del
petróleo le obligó a cambiar de planes.
Los ajustes son para asegurar que el suministro de reservas siga
siendo amplio y para mitigar el riesgo de que las presiones del mercado
monetario puedan perjudicar la aplicación de las políticas. La
institución ha señalado en un comunicado que seguirá ajustando las
operaciones de repos según sea necesario.
Las operaciones de repos están diseñadas para inyectar reservas en el
sistema bancario y permitir a los dealers prestar fondos a los
participantes del mercado que utilizan los mercados de préstamos a corto
plazo para financiar sus operaciones comerciales.
El banco central comenzó las operaciones de repos a mediados de
septiembre cuando la escasez de efectivo disparó los tipos a corto plazo
y provocó que la tasa de los fondos federales se negociara fuera del
rango objetivo de la Reserva Federal.
En principio deberían haber acabado hace meses, pero se vio obligado a
prorrogarlas para evitar un colapso a final de año. La Fed también está
comprando 60 mil millones de dólares al mes en letras del tesoro a
corto plazo para aumentar la cantidad de reservas permanentes en el
sistema bancario.
Fuentes:
MENTE ALTERNATIVA
